Контрольная на тему Контрольная 2 по курсу «ММФР», ФСППС. Пусть функция полезности инвестора имеет вид. Какой из двух активов A и B с математическим ожиданием, и стандартным о
Автор: Николай
Тип работы: Контрольная
Предмет: Мат. мет. в экономике
Страниц: 3
Год сдачи: 2011
ВУЗ, город: ФСППС
Выдержка
Пошагово описан принцип решения каждой задачи
Содержание
ФСППС, заочное отделение Контрольная работа 2 по курсу «ММФР» предмет: математические модели финансов
1. Пусть функция полезности инвестора имеет вид где . а) Какой из двух активов A и B с математическим ожиданием, и стандартным отклонением, предпочтет инвестор? б) Обсудите недостатки выбора в условиях риска на основе критерия «матожидание–дисперсия». в) Сравните приведенную выше функцию полезности с коэффициентом вариации . Изобразите (примерно) на графике кривые безразличия в пространстве для этих двух целевых функций.
2. Определите, сколько должен стоить пут опцион на акцию без дивидендов с ценой исполнения $95 и истечением через год, если текущая цена акции $100 может вырасти через год на 25 процентов или упасть на 20 процентов, безрисковая ставка процента составляет 10%.
3. На рынке торгуются однолетняя дисконтная облигация с ценой 95,24 руб и двухлетняя купонная облигации с годовым купоном 5 руб и ценой 94,78 руб. Номинал облигаций равен 100 рублей. Найдите 1) доходность к погашению облигаций; 2) одно- и двухлетние спот ставки; 3) однолетнюю подразумеваемую (спот ставками) форвардную ставку на период с конца первого до конца второго года; 4) безарбитражную цену двухлетней облигации с 10%-ным годовым купоном и номиналом 100 рублей.